Saint-Gobain przejmuje Grupę OVNIVER za kwotę 815 mln USD

Saint-Gobain przejmuje Grupę OVNIVER za kwotę 815 mln USD

Grupa Saint-Gobain umacnia swoją globalną obecność w branży chemii budowlanej, podpisując wiążącą umowę przejęcia Grupy OVNIVER – wiodącego gracza na szybko rozwijających się rynkach Meksyku i Ameryki środkowej Czytaj dalej

 

Grupa Saint-Gobain ogłosiła zawarcie wiążącej umowy nabycia Grupy OVNIVER, wiodącego prywatnego producenta chemii budowlanej w Meksyku i Ameryce Środkowej, za kwotę 815 mln USD (około 740 mln EUR) w gotówce.

 

Po przejęciu Chryso, GCP i FOSROC (w toku), posunięcie to stanowi kolejny strategiczny krok na drodze do budowania globalnej obecności Saint-Gobain w branży chemii budowlanej. Łączna wartość sprzedaży po sfinalizowaniu przejęcia wyniesie 6,5 mld EUR w 76 krajach (w ujęciu pro forma).

 

Saint-Gobain przejmuje Grupę OVNIVER za kwotę 815 mln USD

 

Czytaj również: Polska papryka sprzedawana po zaniżonych cenach przez konkurencję z Hiszpani i Holandii

 

Grupa OVNIVER jest jednym z wiodących producentów chemii budowlanej, posiadającym silną pozycję sprzedażową i przemysłową na szybko rozwijających się rynkach Meksyku i Ameryki Środkowej. Oczekuje się, że firma wygeneruje przychody w wysokości 285 mln USD, przy tempie wzrostu wynoszącym średnio około 20% rocznie w ciągu ostatnich 5 lat i osiągnie marżę EBITDA na poziomie 21,7% w 2024 roku. Grupa OVNIVER posiada 16 zakładów produkcyjnych, zatrudnia około 1000 pracowników i oferuje szeroką gamę innowacyjnych rozwiązań dla rynków budownictwa mieszkaniowego i niemieszkaniowego, w tym powłoki elewacyjne, kleje do płytek, hydroizolacje i zaprawy do gruntowania powierzchni.

 

Cena zakupu odpowiada mnożnikowi nabycia (przed synergiami) o wartości około 13,1x EBITDA Grupy OVNIVER w 2024 r. w wysokości 62 mln USD oraz około 8,0x, po uwzględnieniu synergii na bazie przychodów i rozchodów (run-rate) w wysokości ok. 40 mln USD w 3. roku.

 

Przejęcie zostanie w pełni sfinansowane ze środków pieniężnych. Grupa utrzyma silną pozycję bilansową, a wskaźnik zadłużenia netto do EBITDA pozostanie w docelowym przedziale (1,5x do 2,0x), biorąc pod uwagę przejęcia CSR Limited, FOSROC i Grupy OVNIVER. Finalizacja transakcji podlega zwyczajowym warunkom i spodziewana jest w pierwszej połowie 2025 roku.

 

EWIDENTNE UZASADNIENIE STRATEGICZNE

  • Wysoce komplementarny profil geograficzny: przejęcie to wzmacnia obecność Saint-Gobain na szybko rozwijających się rynkach Meksyku i Ameryki Środkowej. Silna pozycja Grupy OVNIVER w Meksyku, Hondurasie, Salwadorze i Gwatemali uzupełnia dotychczasową działalność produkcyjną Saint-Gobain w tym regionie. W połączeniu z niedawnymi przejęciami Grupy IMPAC w Meksyku i Imptek w Ekwadorze w segmencie hydroizolacji, transakcja ta zapewni wyjątkową bazę umożliwiającą przyspieszenie wprowadzania innowacyjnych i zrównoważonych rozwiązań w Meksyku i Ameryce Środkowej. Grupa OVNIVER jest wiodącym graczem w Meksyku, jednym z najbardziej atrakcyjnych rynków budowlanych na świecie, którego wzrost jest wspierany przez solidne podstawy makroekonomiczne i trendy demograficzne, rosnącą popularność zaawansowanych rozwiązań budowlanych oraz silne powiązania z gospodarką USA, zwłaszcza poprzez nearshoring.

 

  • Unikalna okazja, w pełni zgodna ze strategią Saint-Gobain, aby przyspieszyć tempo wzrostu globalnej obecności w branży chemii budowlanej, w oparciu o solidne czynniki makroekonomiczne, w tym silną urbanizację i trendy demograficzne.

 

  • Grupa OVNIVER odnotowała imponujący wzrost, średnio o 20% rocznie w latach 2019-2024. Firma może pochwalić się marżą EBITDA przekraczającą 21% dzięki silnym markom, dobrze pozycjonowanej działalności przemysłowej, szerokiej ofercie produktów, solidnej organizacji sprzedażowej i doświadczonemu zespołowi kierowniczemu z udokumentowanym dorobkiem w zakresie realizacji celów.

 

  • Przejęcie zwiększające wartość dla akcjonariuszy i klientów Saint-Gobain, z dużym potencjałem synergii. Przewidywana wartość synergii w trzecim roku po zamknięciu transakcji wynosi około 40 mln USD, z czego 26 mln USD to synergie kosztowe wynikające z usprawnień operacyjnych, optymalizacji logistyki, korzyści skali w zakresie zakupów polimerów, innych surowców i energii, a także reformulacji produktów i oszczędności kosztów SG&A. Ponadto, Saint-Gobain spodziewa się synergii wzrostowej o wartości co najmniej 14 mln USD dzięki możliwościom cross-sellingu. Synergie te będą efektem silnej obecności Saint-Gobain w szeroko rozumianym sektorze lekkiego i zrównoważonego budownictwa w Meksyku i Ameryce Środkowej, który już przed przejęciem generował sprzedaż o wartości ponad 1,5 mld USD. Przejęcie przyniesie wartość dodaną w trzecim roku po zamknięciu transakcji, a EPS (zysk na akcję) będzie wzrastać już od pierwszego roku.

 

Czytaj również: Jak zapewnić ciągłość prac przy kluczowych inwestycjach infrastrukturalnych?

 

Saint-Gobain przejmuje Grupę OVNIVER za kwotę 815 mln USD

 

Grupa OVNIVER zostanie włączona do regionu obu Ameryk.


Komentarz Benoit Bazina, Prezesa i CEO Saint-Gobain: 

„Przejęcie Grupy OVNIVER doskonale wpisuje się w nasz plan strategiczny „Grow & Impact”. Jest to idealna okazja dla Saint-Gobain, aby jeszcze bardziej wzmocnić naszą pozycję w branży chemii budowlanej i obecność na szybko rozwijających się rynkach. Jestem pod wrażeniem jakości przywództwa, strategii i wyjątkowego rozwoju Grupy OVNIVER, a także osiągnięć zespołu zarządzającego w zakresie realizacji celów. Połączenie obu grup przyspieszy ekspansję naszej platformy rentownego wzrostu w obszarze chemii budowlanej. Z niecierpliwością czekam na możliwość serdecznego powitania pracowników Grupy OVNIVER w Saint-Gobain”.


Komentarz Hectora Abella, CEO Grupy OVNIVER:

„Dzisiaj rozpoczyna się nowy, ekscytujący rozdział w historii Grupy OVNIVER. Nasza dbałość o dostarczanie najlepszych rozwiązań i zadowolenie klientów sprawiła, że staliśmy się wiodącym graczem w Meksyku i Ameryce Środkowej w naszym sektorze. Chciałbym podziękować wszystkim pracownikom za ich wyjątkową pracę na przestrzeni lat. Dołączenie do Saint-Gobain, światowego lidera w dziedzinie lekkiego i zrównoważonego budownictwa z ugruntowaną obecnością i strategią w Meksyku, a także globalnego gracza w dziedzinie chemii budowlanej, jest dla nas optymalnym kolejnym krokiem. Dzięki połączeniu nasza oferta zostanie wzbogacona o innowacje i technologie Saint-Gobain z branży chemii budowlanej. Z niecierpliwością czekam na kontynuację naszej drogi rozwoju w ramach Grupy Saint-Gobain”.


Doradcą finansowym Saint-Gobain przy tej transakcji jest BNP Paribas, a doradcą prawnym firma Galicia.

2024-08-21
Źródło: Tower Communications / budnet.pl

Tagi

Czytaj też…

Czytaj na forum

  • Biuro tłumaczeń Liczba postów: 1 Grupa: Trudne tema... Jakie biuro tłumaczeń Szczecin polecacie? Szukam profesjonalnych tłumaczy języka duńskiego do stałej współpracy, polegającej na tłumaczeniu treści dla sklepów e...
  • Moda Liczba postów: 121 Grupa: Trudne tema... Del-Mar oferuje odzież używaną niesortowaną https://www.del-mar.eu/odziez-uzywana-ni esortowana/ która pochodzi z zamożnych krajów Europy, co gwarantuje wysoką j...
  • Jak dbać o zdrowie? Pola elektromagnetyczne – zagr... Liczba postów: 165 Grupa: Aktualności Wielu pacjentów odkłada operację zaćmy, obawiając się bólu lub długiej rekonwalescencji, ale nowoczesne technologie sprawiają, że zabieg jest szybki i bezpieczn...
  • Sposób na zdrowie Liczba postów: 588 Grupa: Trudne tema... Operacja zaćmy jest jednym z najczęściej wykonywanych zabiegów chirurgicznych na świecie. Z racji swojej prostoty i wysokiej skuteczności, jest bardzo bezpieczn...
  • Mieszkanie co i jak? Liczba postów: 58 Grupa: Trudne tema... W kontekście nieruchomości, warto zwrócić uwagę na unikalne lokalizacje, takie jak Mazury. Tamtejsze działki cieszą się rosnącym zainteresowaniem ze względu na....

Kalkulator izolacji ścian

Społeczność budnet.pl ma już 19568 użytkowników

Użytkownicy online (2)

gości: 276

Ostatnio dołączyli
Zobacz wszystkich >
Galerie
Zobacz wszystkie galerie >